来自 私募 2020-08-21 14:27 的文章

太疯狂!1个月猛增8家 百亿私募大扩容!公奔私

  在火热的市场行情带动下,今年证券类私募基金迎来了美好的发展时光,多家私募机构跨过了具有标志意义的百亿门槛,晋升到大机构的阵营。

  据相关统计,去年底百亿私募为31家,今年到7月底已经增至44家,共增加了13家。尤其在7月份百亿私募迅速扩容,有8家机构相继加入百亿梯队,包括檀真投资、东方港湾投资、林园投资、彤源投资、于翼资产等。还有一家量化私募规模超过500亿,成为名副其实的巨头。

  这背后是在市场行情带动下,私募基金普遍取得了较好投资业绩,规模水涨船高;还有,投资者受到市场氛围影响,积极通过私募产品等积极入市,带来火爆销售场面,一些机构抓住机会做大规模。

  7月8家私募突破百亿

  其中不乏业内大佬

  据格上研究中心统计,由于A股市场的火热行情,7月证券类私募百亿机构数量出现大扩容,有8家私募基金管理人规模相继突破100亿元。至此,目前存量的百亿证券私募已经达到44家,创出新纪录。

  此次新晋的8家百亿私募,分别是上海地区的彤源投资、于翼资产、檀真投资、煜德投资、迎水投资,还有深圳地区的东方港湾投资、林园投资,浙江宁波的宁聚资产。

  太疯狂!1个月猛增8家,百亿私募大扩容!公奔私大咖、民间股神都炸了!这家量化机构突破500亿,凭啥这

  具体来看,檀真投资的掌门人是原汇添富基金创始人林利军,在掌舵汇添富11年并将其带上中国基金业第一梯队之后,2015年4月他宣布离开汇添富,随后创办了正心谷创新资本,初期以一级市场投资为主,投资了滴滴出行、B站等;2018年开始进军二级市场,如今规模突破百亿,且业绩不俗,但这几年他本人很低调,公开信息并不多。

  彤源投资的掌门人是管华雨,原交银施罗德基金权益部投资总监,2015年“奔私募”。彤源投资专注于优质成长股投资,平时积极调研上市公司,非常勤勉。据格上理财介绍,从投资策略来看,彤源投资会以果断的仓位管理来应对市场大拐点,以高锐度的行业和公司比较提高组合有效性,力争熊市有力控制回撤,平衡市和牛市获取良好盈利。在具体实践上,会从宏观视角判断仓位、中观视角定行业以及微观层面筛选个股,层层递进,反复比较,优中选优。

  私募圈的名人但斌、林园,近期其所在的私募机构东方港湾投资与林园投资,规模也突破百亿。东方港湾投资是一家老牌机构,成立于2004年,掌门人但斌是巴菲特价值投资的忠实拥趸,也是茅台的“铁粉”。东方港湾是国内将“价值投资”思想融入全球投资的坚定实践者,公司遵循全球视野布局 A 股、港股、美股三个市场,同时以3-5 年周期的视角来投资全球伟大的企业。

  林园则是当年的“民间股神”,2006年成立林园投资,是一家坚持长期价值投资,拥抱确定性的私募机构。从投资风格来看,在熊市背景下会买入盈利确定的垄断企业,高仓位长期持有;在牛市背景下会进行阶段性的操作。

  还有,新晋百亿私募煜德投资,其掌门人靳天珍曾是华商基金总助、机构投资部总经理;于翼资产采用自上而下以及自下而上相结合的方式,精选估值合理且成长性突出的优质公司来构造核心组合;宁聚投资是以量化策略起家的,迎水投资则是参加科创板打新“大户”。

  今年百亿私募增加13家

  量化机构最猛规模超500亿

  跟2019年年底的数据相比,证券类百亿私募从当时的31家,到今年7月底增至44家,大半年时间增加了13家。基金君注意到,一些老牌的主动管理私募机构在这个过程中掉队了,但有一些新锐的私募崛起了,包括宁泉资产、礼仁投资、铂绅投资等。

  太疯狂!1个月猛增8家,百亿私募大扩容!公奔私大咖、民间股神都炸了!这家量化机构突破500亿,凭啥这

  近年来量化私募表现突出,多家冲进百亿阵营,包括明汯投资、九坤投资、幻方量化、灵均投资、金锝资产等,成为不可小视的一股力量。

  更令人惊讶的是,综合多方信源,目前上海滩知名的量化私募明汯投资的管理总规模已经突破500亿元。明汯投资掌门人裘慧明早年在华尔街做了十多年交易,曾在对冲基金HAP Capital、Quant Global担任高级投资经理,在Millennium担任投资经理,2013年、2014年回国创立明汯投资。

  据基金君了解到,去年明汯投资的规模就突破了百亿。今年明汯投资在多个渠道募资,积极发行产品,部分渠道还出现了产品秒杀,他们的指数增强策略基金受到关注。

  基金业协会数据数据显示,明汯资产今年新备案的私募产品已有86只,包括500指数增强、300指数增强、多策略对冲、中性、价值成长等多个系列。

  裘慧明此前在一场私募论坛上表示,量化并不属于小众,它是能做到很大规模的。单就A股而言,统计套利策略容量能够在5000-10000亿之间,基本面量化容量在3万亿-10万亿之间。海外的文艺复兴、Two Sigma、D.E.Shaw管理规模均大于500亿美元,持有股票头寸大于1000亿美元,远大于大部分主观选股对冲基金。

  证券私募7月猛增超4400亿

  百亿私募业绩表现突出

  这一波百亿证券私募的迅速扩张,最大的助力当然来自于市场。

  今年7月份,沪指踏上了3000点,然后一路奔向3100点、3200点、3300点和3400点,一个月内沪指上涨了10.09%,创业板指的涨幅更是高达14.65%,中小板指上涨13.38%,市场成交量多日破万亿,赚钱效应迅速扩散。

  在这样的情况下,一方面,私募基金普遍取得了较好的投资业绩,规模水涨船高;另一方面,投资者受到市场氛围影响,积极通过私募产品等积极入市,带来私募基金的火爆销售场面。

  基金业协会数据显示,截至今年7月末,私募管理的基金总规模高达14.96万亿元,较6月大涨6085.36亿元,逼近15万亿元,其在这个月主要的增长点就是来自证券私募规模的扩张。其中,私募证券投资基金的规模为3.09万亿元,较6月大幅增长4416.21亿元。

  太疯狂!1个月猛增8家,百亿私募大扩容!公奔私大咖、民间股神都炸了!这家量化机构突破500亿,凭啥这

  再看一组数据,7月协会新备案的私募证券投资基金有2143只,新备案规模为439.99亿元。可见,除了新发产品带来的规模,7月私募规模增长很大原因是业绩的提高,带来的规模起来。

  格上研究中心数据显示,股票策略私募基金今年7月的平均收益为11.75%,领跑各大策略,而股票策略私募基金今年以来的平均收益更是达到28.60%。百亿私募里面,主动权益策略中领先的如檀真投资、彤源投资、高毅资产等,量化策略中领先的如宁波幻方量化、明汯投资、灵均投资等。

  太疯狂!1个月猛增8家,百亿私募大扩容!公奔私大咖、民间股神都炸了!这家量化机构突破500亿,凭啥这

  证券类私募基金7月备案创新高

  多家百亿私募的产品被秒杀

  另一方面,今年私募基金行业发行销售也迎来了火爆的情况。

  基金君了解到,高毅资产、明汯投资、礼仁投资、檀真(正心谷)、盘京投资、彤源投资等私募机构,今年都有不错的销售业绩,产品推出就受到高净值客户追捧,一些私募产品推出在渠道就出现秒杀的情况。

  据了解,以前在华北某大型券商渠道发行了上海某知名机构一款私募产品,一共600个号,起购门槛为100万,仅3秒就被抢光,募集金额至少达到6亿元,这家私募如今也晋升为百亿私募。

  北京某大型券商渠道销售表示,在渠道卖的主动管理的几家股票私募,还有量化策略的上海某私募,基本上都是秒杀。现在有家私募都封盘了,客户想买都买不到,因为规模增长较大,基金经理不想管超过能力范围的钱。

  华东一家券商市场销售人士透露,北京某百亿私募在券商发的一只1000万起投的产品,总共5个亿,很快就卖完了。

  从发行数据来看,据格上研究中心统计,7月份协会新备案私募产品2643只,其中,新备案证券类私募产品1879只,再创2020年产品备案数量新高。

  格上研究中心数据显示,7月共有26家百亿级私募成立新产品。主营可转债的迎水投资月内发行了39只产品。股票策略的林园投资和高毅资产分别发行16只产品以及8只产品,其中高毅旗下有6只产品为基金经理冯柳管理的高毅邻山1号远望子基金。量化机构部分发行热情更为积极,灵均发行了23只产品,主要为中性产品;明汯投资发行了24只产品,主要为指数增强,而九坤投资发行了9只择时对冲的产品。

  太疯狂!1个月猛增8家,百亿私募大扩容!公奔私大咖、民间股神都炸了!这家量化机构突破500亿,凭啥这